Mejores hipotecas variables | Ranking y análisis experto (noviembre 2025)

Ranking de las mejores hipotecas variables de noviembre de 2025

A continuación, te presentamos el ranking actualizado con las hipotecas variables más destacadas del mercado. Esta tabla es el punto de partida para tu búsqueda, ordenada según el coste total estimado. Justo después, analizamos en detalle las tres mejores para que entiendas sus pros y sus contras.

Análisis en detalle del top 3 de hipotecas variables

Para tomar una decisión informada, es crucial entender la letra pequeña de las mejores ofertas. Analizamos las tres primeras del ranking para ti.

1. Hipoteca Open Variable de Openbank

La hipoteca de Openbank suele liderar los rankings por su excelente equilibrio entre un diferencial bajo y unas condiciones de vinculación claras y asumibles, respaldadas por la solvencia del Grupo Santander.

• ✅ Lo mejor: su diferencial bonificado es de los más bajos del mercado. Además, su política de comisiones es muy transparente, generalmente sin comisión de apertura.
• ❌ Lo peor: para acceder al diferencial bonificado, exige unos ingresos o nómina relativamente elevados, lo que puede dejar fuera a algunos perfiles.
• ⚠️ A vigilar: la vinculación, aunque clara, suele requerir la contratación del seguro de hogar, cuyo coste debes analizar para calcular la TAE real que pagarás.

2. Hipoteca Variable de Cajasur

Cajasur compite agresivamente con un tipo de interés inicial muy bajo durante el primer año y un diferencial posterior muy competitivo, convirtiéndola en una opción muy atractiva a corto plazo.

• ✅ Lo mejor: el TIN fijo del primer año es a menudo el más bajo del mercado, lo que proporciona un gran alivio en las primeras 12 cuotas.
• ❌ Lo peor: su principal desventaja es una vinculación que puede ser más exigente que la de otros bancos
• ⚠️ A vigilar: es fundamental calcular el sobrecoste de sus seguros. Si encuentras seguros más baratos por tu cuenta, puede que te compense una hipoteca con un diferencial ligeramente superior pero con menos vinculación.

3. Hipoteca Variable de Kutxabank

La oferta de Kutxabank es consistentemente una de las mejores por su buen equilibrio general. No siempre es la más barata en el diferencial puro, pero su combinación de interés, comisiones y vinculación la hace muy sólida.

• ✅ Lo mejor: ofrece un buen balance entre un diferencial competitivo y una vinculación que, aunque existe, no es de las más asfixiantes del mercado.
• ❌ Lo peor: a menudo, para obtener la máxima bonificación, exige la contratación de un plan de pensiones, un producto de ahorro a largo plazo que no todos los perfiles necesitan o desean.
• ⚠️ A vigilar: analiza si la aportación al plan de pensiones te encaja en tu planificación financiera. Si no es así, calcula el diferencial sin esa bonificación para compararlo en igualdad de condiciones con otras ofertas.

4 claves para elegir tu hipoteca variable

Ahora que has visto ejemplos reales, estás preparado para analizar cualquier oferta como un experto. Utiliza esta guía para comparar las hipotecas del ranking o cualquier otra que te ofrezcan.

1. El diferencial no es lo único que importa

Es el porcentaje fijo que el banco suma al Euríbor. Un diferencial bajo es bueno, pero casi siempre está condicionado a una alta vinculación. Es la primera pieza del puzzle, pero no la única.

2. La TAE: el verdadero coste de la hipoteca

La Tasa Anual Equivalente (TAE) es el dato más importante. A diferencia del TIN, la TAE incluye el interés, las comisiones y el coste de los productos vinculados. Una hipoteca con un TIN bajo pero una TAE alta es una trampa.

3. La vinculación: el precio oculto de un buen diferencial

Es la "letra pequeña" más importante. Para conseguir el diferencial bonificado, te exigirán contratar seguros de hogar, vida, planes de pensiones, etc. Pide siempre el coste anual de estos productos y súmalo a tu cuota para saber el coste real.

4. Las comisiones: los gastos extra a vigilar

Revisa si la hipoteca tiene comisión de apertura, de mantenimiento por la cuenta o, la más importante, de amortización anticipada. Una comisión de amortización baja te dará libertad para adelantar pagos y ahorrar miles de euros en intereses.

¿Merece la pena una hipoteca variable hoy? Ventajas y desventajas

Con el Euríbor en constante movimiento, es fundamental que sopeses los pros y los contras de este tipo de préstamos antes de decidirte.

Ventajas de las hipotecas variables ✅

• Potencial de ahorro a largo plazo: si los tipos de interés bajan en el futuro, tu cuota se reducirá.
• Cuotas iniciales más bajas: el tipo fijo que se aplica durante el primer año suele ser más bajo que el de las hipotecas fijas.
• Menores comisiones: generalmente tienen menos comisiones, sobre todo por amortización anticipada.

Desventajas de las hipotecas variables ❌

• Incertidumbre y riesgo: tu cuota cambiará en cada revisión. Si el Euríbor sube, tu cuota se encarecerá. Esto es lo que suele echar para atrás a más clientes.
• Dificultad para planificar: la variabilidad de la cuota hace más difícil planificar tus finanzas a largo plazo.

¿Cómo elaboramos este ranking? Nuestra metodología

La confianza y la transparencia son la base de nuestras recomendaciones. Este ranking no es una simple lista, sino el resultado de un análisis exhaustivo y objetivo llevado a cabo por nuestros expertos en finanzas. A continuación, te explicamos los criterios que seguimos:

• Análisis del Mercado: monitorizamos de forma continua la oferta hipotecaria de las principales entidades financieras que operan en España para asegurarnos de que nuestras comparativas están siempre actualizadas.
• Criterio de Ordenación: para ofrecerte la visión más realista posible, el ranking se ordena utilizando el coste total estimado de la hipoteca a lo largo de toda su vida. Este cálculo, basado en una hipoteca tipo y las previsiones del Euríbor, es un indicador mucho más completo que la TAE o el TIN por sí solos, ya que refleja el desembolso final que harás.
• Independencia Editorial: nuestras valoraciones son 100% independientes. Ninguna entidad financiera puede pagar para aparecer en nuestros rankings o para alterar nuestras conclusiones.
• Actualización Constante: el mercado hipotecario cambia rápidamente. Revisamos y actualizamos este ranking mensualmente para reflejar cualquier cambio en las condiciones de los bancos, asegurando que siempre tengas la información más reciente.