Mapfre lanza un plan de pensiones con un 12% garantizado: esto es lo que significa de verdad

Mapfre acaba de lanzar un nuevo plan de pensiones a cinco años que asegura el 100% del dinero invertido y promete una rentabilidad del 12% al vencimiento. Bautizado como ‘Puente Garantizado VIII’, este producto busca atraer a los ahorradores más conservadores que huyen de los vaivenes del mercado financiero.

Aunque un 12% suena muy atractivo de entrada, es importante entender las matemáticas que hay detrás de esta cifra. Se trata de un 2,29% TAE (Tasa Anual Equivalente), que es la medida real que indica el beneficio que tu dinero genera cada año.

Como señala Pablo Vega, experto en finanzas de Roams, “el gran gancho comercial del producto es ese 12%, pero la clave está en explicarlo bien: no es una rentabilidad anual, sino la ganancia total acumulada al final de cinco años”.

¿Para quién es ideal este plan sin riesgos?

Al tener el capital protegido, funciona como un escudo para salvaguardar los ahorros sin sufrir sustos. Una vez aclarado cómo se calcula el beneficio, el analista de Roams añade que “lo que ofrece Mapfre es un plan de pensiones garantizado bastante clásico, pensado para perfiles prudentes”.

Sin embargo, el especialista aconseja no perder de vista el objetivo final de nuestra hucha para el retiro. “No conviene valorar este tipo de plan solo por su garantía a cinco años”, advierte Vega. Puede ser una alternativa muy razonable si estás a punto de dejar de trabajar, “pero se aleja de la lógica más habitual de un plan de pensiones, que es construir ahorro a largo plazo”.

Dinero extra si traes tu plan desde otro banco

Junto con este lanzamiento, Mapfre ha reactivado su campaña para captar clientes que ya tengan su ahorro en otras gestoras. Si decides traspasar tu plan de pensiones actual a la aseguradora, te ofrecen una bonificación económica que funciona por tramos:

• Primeros 150.000 euros traspasados: 3% de bonificación.
• Resto del importe (a partir de 150.000 euros): 1% de bonificación.

Sobre este incentivo económico, Vega valora la estrategia recordando que “en términos de captación pura, la bonificación de Mapfre tiene menos músculo que otras ofertas activas del mercado”. A pesar de ello, el experto matiza que “su valor está más en el conjunto de la propuesta que en el porcentaje aislado del traspaso”.

El regalo de bienvenida se invierte, no se cobra en mano

Hay un detalle fundamental en esta promoción: el dinero extra que recibes por cambiarte no se ingresa en tu cuenta corriente habitual. Mapfre lo invierte de forma automática en un producto paralelo llamado ‘Fondmapfre Elección Moderada’.

Este fondo de inversión busca hacer crecer ese regalo inicial mezclando activos seguros con una pequeña parte de inversiones en bolsa. Como referencia para el ahorrador, este fondo asociado ha logrado una rentabilidad media del 3,40% anual durante el último lustro.