¿Firmar la hipoteca ahora o esperar al euríbor perfecto? Experto financiero desvela cuándo tiene sentido cada opción

Pablo Vega, experto en finanzas de Roams, advierte que posponer la firma de una hipoteca para intentar “adivinar” el mínimo del euríbor es un error. Si has encontrado la casa ideal y puedes pagar la cuota cómodamente, firmar hoy es la opción más sensata frente a un mercado lleno de incertidumbre.

A día de hoy no hay señales claras de que los tipos de interés vayan a desplomarse a corto plazo y la guerra en Oriente Medio ya hizo repuntar al índice de forma agresiva aunque breve. Con una vista más general, el euríbor muestra más lateralidad que recortes rápidos de cara a este 2026.

Vega explica que el mercado tiende a un comportamiento estable y no a “un nuevo ciclo” de bajadas. Esto significa que veremos pequeños ajustes de décimas según la competencia entre bancos, pero no un abaratamiento radical de los préstamos.

La vivienda sube más rápido que el ahorro en intereses

En las zonas más demandadas o tensionadas, el coste de las casas sigue disparándose. Esperar unos meses para ahorrar un poco en la cuota mensual puede hacer que acabes pagando mucho más por el precio total del inmueble.

El INE confirma que el ‘Índice de Precios de Vivienda’ subió un 12,8% interanual a finales de 2025. Este ritmo acelerado se come rápidamente cualquier beneficio económico que consigas por lograr unas décimas menos de interés.

¿Quién debe firmar ya y quién puede esperar?

No todos los compradores tienen la misma urgencia. El experto de Roams divide a los futuros hipotecados en dos grandes perfiles estratégicos:

• Deberían cerrar la hipoteca ya: compradores en grandes ciudades con mucha demanda y poca oferta. También aquellos con un perfil financiero más justo (ingresos variables o poca antigüedad laboral), ya que si el mercado se endurece, la banca restringirá el crédito.
• Pueden permitirse esperar: personas que buscan casa sin prisa en zonas donde los precios no se están disparando. Es una opción válida para perfiles con un gran colchón de ahorros para la entrada y margen para soportar variaciones en la cuota.

Las señales que indican el fin de las hipotecas baratas

Los bancos ya están cambiando su estrategia comercial. Han empezado a retirar las campañas más agresivas, exigen más vinculaciones al cliente y aplican subidas selectivas, sobre todo en las hipotecas a tipo fijo. Unos movimientos que Bankinter ve irracionales, aunque otros bancos como CaixaBank pueden asumir gracias a la estructura de su negocio.

Además, el coste de los Swaps -que es lo que le cuesta al banco “cubrirse” frente a los vaivenes del mercado para poder darte un tipo fijo- es un indicador clave. Si ese coste de cobertura sube, la hipoteca fija tiende a salir más cara para el comprador.

“Con tipos y euríbor relativamente estables en los últimos meses, la banca venía compitiendo con ligeros ajustes”, señala Vega. Sin embargo, advierte que si la incertidumbre geopolítica se prolonga, “lo esperable es ver presión al alza en condiciones en general, con especial sensibilidad en las hipotecas a tipo fijo”. De hecho, algunas entidades como Ibercaja ya han empezado.

No te precipites por miedo, pero no dejes pasar tu oportunidad

Una hipoteca es un compromiso a 20 o 30 años, por lo que la decisión debe basarse en tu capacidad económica a largo plazo. Siempre puedes renegociar las condiciones más adelante y conseguir un mejor trato con el banco si el panorama cambia a tu favor en unos años.

“Firmar ya puede tener sentido si la compra es por necesidad y esperar te sale caro”, concluye Pablo Vega. “En todo caso, los precios más bajos en las hipotecas ya los hemos visto y, a partir de aquí, lo más probable es que se encarezcan o se mantengan”.