CaixaBank y Santander refuerzan su dominio en depósitos mientras el ahorro en España marca máximos

El volumen de ahorro que los españoles mantienen en el banco sigue creciendo y consolida una tendencia clara: cada vez hay más dinero aparcado en cuentas y depósitos, donde CaixaBank y Santander lideran. A cierre de noviembre, el saldo total ya roza máximos históricos: 1,823 billones de euros, impulsado tanto por los hogares como por las empresas, en un contexto de mayor renta disponible y menor consumo inmediato.

Dentro de ese crecimiento generalizado, no todos los bancos avanzan al mismo ritmo. Según los datos más recientes del Banco de España y de Citi recopilados por elEconomista, solo CaixaBank y Santander han logrado ganar cuota de mercado en depósitos durante el último año, mientras que el resto de grandes entidades se mantiene estable o retrocede ligeramente.

El peso de las cuentas a la vista marca la diferencia

Uno de los factores clave para entender esta evolución es la composición del ahorro. Las cuentas a la vista siguen siendo mayoritarias frente a los depósitos a plazo, lo que beneficia especialmente a las entidades con una base más amplia de clientes minoristas.

La siguiente tabla muestra cómo se distribuyen los depósitos en las principales entidades cotizadas:

CaixaBank destaca claramente en este apartado, con un 88% de sus depósitos en cuentas a la vista, por encima de la media del sector. Este perfil le permite mantener costes de financiación más bajos y explica parte de su fortaleza en la captación de ahorro.

Solo dos bancos ganan cuota en el último año

Ese posicionamiento se ha traducido en ganancias reales de cuota de mercado. Durante el último año, solo CaixaBank y Santander han logrado avanzar, mientras que el resto de entidades cotizadas han cedido terreno o se han mantenido estables.

Especialmente llamativo es el caso de Unicaja, que registra la mayor caída, con una pérdida de 30 puntos básicos. En el extremo opuesto, BBVA logra mantener su posición, aunque sin crecer, penalizado en parte por un mayor peso de los depósitos mayoristas.

En el caso de Bankinter, el retroceso está muy ligado a la estructura de su base de depósitos. Más de la mitad procede de banca privada, grandes corporaciones y pymes, un perfil que eleva el coste del pasivo frente a otras entidades más centradas en clientes minoristas. El banco ha empezado a reequilibrar esta situación reforzando sus cuentas digitales, cuya remuneración ha ido ganando peso como palanca de captación.

Sabadell, por su parte, ha reconocido que la captación de depósitos se ha visto condicionada en los últimos meses por la incertidumbre generada por la OPA fallida de BBVA. Como respuesta, la entidad ha intensificado su ofensiva comercial, elevando la remuneración de algunos productos de ahorro para frenar la salida de clientes y estabilizar su base de depósitos.

Así queda el mapa del mercado de depósitos en España

Pese a estos movimientos, el mercado sigue muy concentrado. Las seis entidades cotizadas reúnen cerca del 74% del total de los depósitos, con CaixaBank y Santander a la cabeza.

En este contexto, el liderazgo de CaixaBank se apoya tanto en su volumen de clientes como en su fuerte presencia en cuentas nómina y banca minorista, mientras que Santander consolida su segunda posición gracias al empuje de los clientes de mayor renta.

El avance de los neobancos empieza a notarse

Más allá de la gran banca tradicional, el crecimiento más acelerado sigue llegando desde los neobancos. Aunque su peso en el mercado total aún es limitado, su ritmo de expansión empieza a introducir presión competitiva, especialmente en el segmento digital.

El caso más destacado es el de Revolut, que ya supera los seis millones de clientes en España y gestionaba cerca de 3.500 millones de euros en ahorro a finales de septiembre, lo que supone un crecimiento interanual cercano al 190%.

La cifra es todavía muy inferior a la de los grandes bancos, pero que refleja una tendencia claramente al alza en la captación de ahorro digital.”

Por detrás, BBVA se mantiene estable y el resto de entidades busca fórmulas para recuperar terreno en un mercado cada vez más competitivo.